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FamaFrench_Regress_MarketCycle    

简述
FamaFrench市场周期回归，详细回归说明，可参考2.1 模型简介
定义
FamaFrench_Regress_MarketCycle(StockID:String;IndexID:String;EndT:Date; Cycle:String;RegN:Integer;ModelType:Integer;WeightType:Integer;RiskFreeRate:RealModelflag:Integer):Array;
参数
名称类型说明
StockIDString证券代码，其涨幅(%)表示个股收益Rp
IndexIDString市场指数，其涨幅(%)表示市场因子RM
EndTDate截止日，日期类型
CycleString周期，字符串类型，取值日下
取值 含义
Cy_Day() 日线
Cy_Week() 周线
Cy_Month() 月线
Cy_Quarter() 季线
Cy_HalfYear() 半年线
Cy_Year() 年线
RegNInteger回归周期数，整型，表示回归样本长度
ModelTypeInteger回归模型，整型，取值如下
取值 含义 回归模型
1 三因子 Rp-Rf=α+β*RM-Rf+s*SMB+h*HML
2 四因子 Rp-Rf=α+β*RM-Rf+s*SMB+h*HML+m*MOM
3 五因子 Rp-Rf=α+β*RM-Rf+s*SMB+h*HML+r*RMW+c*CMA
WeightTypeInteger三四五因子加权方式，整型，取值如下
取值 含义
1 自由流通股本加权
2 等权
RiskFreeRateRealModelflag无风险利率Rf（%），与周期设置密切相关，当周期为日线，表示日无风险利率(%)；当周期为月线，表示月无风险利率(%)……，缺省取值为0
Modelflag模型标识，字符串型，取值如下
Modelflag取值 含义 备注
"LC" 实时算
"MD" 因子库 需要授权，请参考FAQ:关于因子授权说明
"DV" 兼容模式 默认，有权限取因子库，无权限则实时计算
返回Array数组
参考Regression返回结果，其中显著性水平取值0.05，包含常数项
增加【FactorName】，对回归自变量进行命名，便于回归系数的对照提取，回归截距项命名为“Alpha”、市场因子（RM-Rf）命名为“MKT”、其他三四五因子名称，如“SMB”、“HML”……
  • 范例

    StockID:="SZ000002";
    IndexID:="SH000300";
    EndT:=20221231T;
    Cycle:=cy_day();
    RegN:=20;
    ModelType:=1;
    WeightType:=1;
    RiskFreeRate:=0;
    Modelflag := "DV";
    return FamaFrench_Regress_MarketCycle(StockID,IndexID,EndT,Cycle,RegN,ModelType,WeightType,RiskFreeRate,Modelflag);

    //返回：
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